Efficiency in Public Higher Education: A Stochastic Frontier Analysis Considering Heterogeneity

Abstract

Nuestro objetivo es estudiar la eficiencia técnica de la educación de grado en universidades nacionales (públicas) en Argentina. Empleamos un análisis de frontera estocástica (SFA) con un panel de 37 universidades nacionales durante 2005-2013. Comparamos modelos que no tienen en cuenta la heterogeneidad con modelos extendidos de SFA con heterogeneidad. Encontramos desde el 18 al 25 por ciento de ineficiencia en promedio en términos de resultados perdidos (graduados) dependiendo de la especificación, con alta dispersión entre las universidades. Los modelos que consideran heterogeneidad muestran los niveles más altos de eficiencia técnica. Además, los resultados muestran evidencia de heterogeneidad tanto observada como no observada. Nuestras estimaciones son robustas a diferentes especificaciones.We aim to study technical efficiency of undergraduate teaching activity in national (public) universities in Argentina. We employ a stochastic frontier analysis (SFA) with a panel of 37 national universities over 2005-2013. We compare models that do not account for heterogeneity with heterogeneity-extended SFA models. We find from 18 percent to 25 percent of inefficiency on average in terms of lost outcomes (graduates) depending on the specification, with high dispersion among universities. Models considering heterogeneity report the highest levels of technical efficiency. Besides, the results show evidence of heterogeneity both observed and unobserved. Our estimates are robust to different specifications.