Bank branches efficiency under management and regulatory constraints

Abstract

The main purpose of this paper is to assess the cost-efficiency of Banco Ciudad de Buenos Aires’s bank branches using a Stochastic Frontier Analysis (SFA). Owing to the results, management can decide on a new branching dimension. Also, if some regulatory or managerial limits could be lifted, such as the closure or opening of new branches without central bank authorization, or redundancy staff reduction, the results could be important for management. We identify best and worst behaved branches. The more cost-efficient branches and the least costefficient ones differ in their size and input mix. Nonetheless, they present a similar output mix.

El principal objetivo de este artículo es evaluar la rentabilidad de las sucursales bancarias del Banco Ciudad de Buenos Aires utilizando un Análisis de la Frontera Estocástica (AFE). A partir de los resultados, la gerencia puede dimensionar nuevas sucursales. Además, puede considerar si se pueden levantar algunas restricciones regulatorias o administrativas, como el cierre o la apertura de nuevas sucursales sin autorización del banco central, o la reducción de personal redundante, por lo tanto, los resultados podrían ser importantes para la administración. Con los resultados se detectan sucursales de mejor y peor comportamiento. Las sucursales más y menos costo-eficientes difieren en su tamaño y mezcla de insumos. No obstante, presentan una mezcla similar de productos.

O principal objetivo deste artigo é estimar a eficiência de custo das filiais do Banco Ciudad de Buenos Aires usando a Análise de Fronteira Estocástica (em inglês, Stochastic Frontier Analysis, SFA). Com essas informações, pode-se ajudar o gerenciamento a dimensionar novas agências. Além disso, se as restrições regulatórias ou gerenciais pudessem ser levantadas (por exemplo, fechando ou abrindo agências sem consultar o banco central, ou corrigindo pessoal redundante, se houver), os resultados poderiam ser importantes para a administração. Detectam-se agencias de melhor e pior comportamento. As agências mais e menos econômicas diferem em tamanho e mix de insumos. No entanto, apresentam um mix similar de produtos.